به گزارش ایران اکونومیست؛ در چند ماه گذشته افرادی که به امید رشد بورس وارد بازار شدند و به صورت هیجانی بدون داشتن تحیلی از معاملات، سرمایه گذاری کردندکه با افت شاخص بورس ترس جدیدی را تجربه می کنند.
اگر از پشت تالار شیشه ای، بورس را نظاره گر باشیم با کاهش ۴۹ هزار واحدی شاخص کل بورس تهران مواجه می شویم که باعث شد از سقف تاریخی خود که در روز ۱۶ اردیبهشت سال جاری ثبت شده بود، به ۳/ ۲۰ درصد برسد.
کارشناسان در این خصوص پارامترهایی را تعیین کرده اند یکی از موارد که حس بی اعتمادی را برانگیخت و جزو اصلی ترین مواردی است که باعث خشم و عصبانیت سهام داران و ملتهب شدن فضای بازار سرمایه شد، ماجرای افزایش ۴۰ درصدی نرخ خوراک شرکت‌های پتروشیمی بود. این موضوع در گزارش پیشین ایران اکونومیست ذکر شد که در آن طی نامه ای کانون نهادهای سرمایه گذاری اعتراض خود را اعلام نمودند.
پارامتر دیگری که بر سر معاملات جاری این روزها سایه افکنده است روند معاملات اسکناس آمریکایی در بازار آزاد است که گفته شده وارد کانال ۴۸ هزار تومان شده‌است.
در روز گذشته نیز همزمان با تصویب کلیات لایحه دو فوریتی تشکیل وزارت بازرگانی در مجلس، بورس تهران با فشار فروش در کلیت خود همراه شد و نگرانی اهالی بازار را تشدید کرد که تشکیل مجدد وزارت بازرگانی، به‌مثابه سرکوب قیمت دلار در بازار آزاد تلقی می‌شود و این امر رانت عظیمی را تقدیم واردکنندگان می‌کند.
از آنجا که کفه ترازوی تغییر مالکیت با این صعود و سقوط همواره به سمت پورتفوی حقوقی‌‌‌‌‌‌‌ها سنگینی کرده و در سمت مقابل، سرمایه‌‌‌‌‌‌‌گذاران حقیقی در صندوق‌های با درآمد ثابت، خالص خرید مثبت را ثبت می‌کنند. فعل و انفعالات یادشده سبب‌شده که اهالی بورس تهران همواره رنگ سرخ را در تابلوی معاملات و نقشه بازار نظاره‌‌‌‌‌‌‌گر باشند.
گفتنی است اساس نوسانات بازار بورس بر مبنای تفاوت بین ارزش ذاتی یک سهم و قیمت آن در یک برهه زمانی خاص مشخص می شود؛ که این ارزش واقعی سهم بر حسب اتفاقات و اخبار مختلف دستخوش تغییر می شود و این حرکت شارپی معلوم نیست چه تحلیل های را به دنبال دارد.
در ضرب المثلی آمده که همه تخم مرغ هایت ا در یک سبد قرار نده و اینکار به عنوان راهکاری مالی توصیه می شود. بر همین مبنا پرتفوی یا سبد سهام به مجموعه‌ای از دارایی‌ها اشاره دارد که در آن فرد سرمایه‌گذار سعی می‌کند با انتخاب انواع دارایی‌ها، سرمایه خود را در بخش‌های مختلف سرمایه‌گذاری کرده تا ریسک مختص یک دارایی خاص را متحمل نشود. این دارایی ها می تواند مجموعه‌ای از دارایی‌های مالی نظیر: سهام، اوراق قرضه، کالا، ارز و همچنین صندوق‌های سرمایه‌گذاری باشد.
شارپ در لغت به معنی تند و تیز است حرکت شارپی یا «spike» یک حرکت به نسبت بزرگ و ناگهانی، به صورت نزولی یا صعودی است که در مدت زمانی کوتاه اتفاق می‌افتد.
